❶ 玩期權有啥策略木有
1.期權組合策略
期權的組合策略相對來說是比較復雜的，投資者需要在操作速度和合約選擇上有更多的經驗，但是這種方法是降低成本和風險的最好方法。
2.跨式組合
跨式組合是指投資者同時買入相同執行價的認購期權和認沽期權，成本和最大損失均為組合的權利金，未來的潛在的收益無限。相比單純買入認購期權或者單純買入認沽期權，需要佔用的資金成本更大，優勢是上漲下跌均可獲益，降低了方向性風險。網路【期權懂】免費獲取電子書籍和期權視頻。
3.寬跨式組合
寬跨式組合就是投資者同時買入不同的執行價的認購期權和認沽期權，投資者的成本和最大損失就是組合的權利金，相比跨式組合優勢相同，但是降低了方向性的風險，不管是上漲還是下跌都能夠獲得收益，成本更低。但是潛在的劣勢是需要標的走出更大的單邊才能夠獲得權益。
4.價差組合
價差組合就是認購期權價差和認沽期權價差組合在一起，認購期權價差組合就是買入平值或者虛值的認購期權，賣出更高執行價的認購期權。認沽期權價差組合是指買入平值或者虛值認沽期權，賣出更低執行價的認沽期權。
價差組合的權利金策略成本更低，投資者可以收獲更高的杠桿，但是它的缺陷是標的上漲和下跌的潛在空間需要評估。
❷ 股票期權交易有哪些技巧
1、選擇股票標的：選擇關注50-300億市值的股票，不能選擇市值太大的股票，這樣的股票漲幅比較緩慢，不符合中短線操作的原則。
2、選擇合約的時間：建議投資者可以通過買入長合約的方法來彌補時間把握不足的問題。比如看好一個月的漲幅，其實可以買入2個月的合約來降低操作風險。
3、堅持精選原則：對標的股票的挑選要非常苛刻，要有一種在雞蛋里挑骨頭的精神，只有精選才能少賠多賺或不賠盡賺，平時多做准備，才能盡可能的避免虧損的發生。
拓展資料：
上交所於2015年2月9日推出上證50ETF期權試點交易，作為最基本的場內衍生金融工具，期權的推出將進一步豐富我國的金融產品體系，引領投資者進入立體化交易時代。
期權可實現精細化投資
作為最靈活的金融衍生工具，期權可以實現投資者的精細化投資，只要投資者對市場有明確的看法，均可以通過期權實現。
對於方向性交易而言，期權除了簡單的買入期權進行高杠桿、T+0交易外，還可以通過組合策略實現精確投資。例如，投資者若對現貨上漲的時間和幅度有明確看法，可以構建牛市價差策略將區間內收益最大化。
對於追求絕對收益的投資者而言，期權推出無疑會增加更多盈利方式。一方面，期權推出初期，市場上可能存在較多套利機會，如圖1所示；另一方面，對於專業期權交易者，Gamma交易等絕對收益策略也成為可能。
從收入增強角度看，期權時間價值損耗對於期權空頭而言是天然的增厚收益的來源，且期權價格有天然高估的傾向，在成熟市場中，期權空頭策略是機構投資者的常用策略，期權市場中的長期贏家也是期權賣方。
從現貨管理角度看，期權在流動性管理和風險管理方面都更加靈活，以風險管理為例，如果用期貨對現貨進行套期保值，投資者在保護下行風險的同時也放棄了上行收益，如果保護性買入認沽期權則相當於給現貨買了保險，同時還可以獲得現貨上漲的收益，如果為了降低保護成本，也可以構建環形期權策略靈活管理。
最後，期權具有波動率屬性，在沒有期權之前，所有的投資策略都需要對現貨價格變化方向有明確的判斷，期權推出給投資者提供了波動率交易的工具，在對現貨方向無明確看法，但判斷現貨價格波動率幅度較有把握時，可以通過跨式、蝶式等期權組合交易波動率。
❸ 如何利用期權套期保值
當投資者擁有現貨多頭時有四種常用的對沖策略：
買入看跌期權：買進與已擁有的現貨或者期貨頭寸相關的看跌期權，則擁有了賣出或者不賣出相關期貨合約的權利。一旦價格果真下跌，便執行期權合約，按行權價格賣出相關期貨合約。同時以較低的價格從期貨市場上買進相關期貨合約對沖手裡的期貨空頭頭寸，從而獲取部分利潤，在一定程度上為已有的現貨頭寸或期貨多頭頭寸取得了保值作用。
賣出看漲期權：當相關商品價格有可能保持相對穩定，或預測價格下跌幅度很小時，套期保值者可以通過賣出一個看漲期權，從買方收取的權利金，可以為今後的現貨交易保值。但從另一方面看，一旦相關期貨價格漲至看漲期權執行價格之上時，該看漲期權賣方將會面臨買方要求執行期權的風險。
買入看跌期權的同時賣出看漲期權：此時獲得了一個成本較低，而且可以對頭寸完全保值的策略。但是這種策略卻放棄了無限收益的能力，最大損失和最大利益都是確定的。
賣出期貨合約同時買入看漲期權：這樣就相當於用賣出期貨保值的同時給期貨合約上了一個保險，這樣期貨價格上漲時使得期貨合約的損失有限，這種方法和第一種的效果類似。
❹ 期權的套期保值策略有哪些
期權進行套期保值的策略總的來說分為三種
1、買入套期保值策略
即通過買入期權來進行套期保值。舉個例子，某人打算長期持有一定數量的50ETF，不過擔心未來50ETF的價格會下跌，因此其可以買入一定執行價格的看跌期權。當標的物下跌的時候，看跌期權的收益就可以抵消一部分現貨資產下跌造成的損失。
同樣的，如果某人打算賣出一部分50ETF，但是害怕錯過未來50ETF上漲所帶來的收益，就可以買入一部分的看漲期權。
2、賣出套期保值策略
賣出套期保值策略是通過賣出期權來保護現貨頭寸的。在以上例子中，我們為應對標的物下跌的風險同樣也可以賣出看看漲期權，為了不錯過標的物價格上漲的收益也可以賣出看跌期權。不過由於賣出期權的收益是有限的，因此不足以應對較大幅度的不利行情。
賣出套期保值在一定的行情中可以幫助我們擴大收益。現在50ETF現價為3.000，我們預計在某一時間其會上漲到3.200，這時候可以賣出3.300執行價格的認購期權來進行套期保值，當價格處於3.200之時，由於我所賣出的期權沒有達到實值狀態，因此我們就賺取了所有的權利金收入。
3、雙限策略套保
即買入較低價位的看跌期權並賣出較高價位的看漲期權來為持有的股票保值。買入看跌期權側重於更全面的規避下行風險，賣出看漲期權則意在通過權利金收入減少保值成本。通過這種方式，投資者整體持倉的最大收益與最大風險均被控制在已知的范圍內，與單純的買入看跌期權套保相比，雖然降低了成本，但是損失掉了大幅上漲的空間;而與單純的賣出看漲期權保值相比，在提供下行保護上進行了優化，但成本也相對提高了。
❺ 怎麼樣用期權降低損失
用期權降低股票損失的情況如下：
如果你在4元買入了600010包鋼股份，想在一個比較高的價格賣出獲利，但世事無情，誰也不能准確預測明天的行情。於是就可以在3.8元買入包鋼的認沽權證。這樣不論後來包鋼股價跌到2元甚至是1元，你也可以用3.8元的價格賣出你的包鋼股份，只損失0.2元，如果不做期權，可能要損失2元以上。
當然，以上只是我做的假設，不能用來真實操作。
❻ 個股期權有哪些策略技巧
不管有什麼交易目的，都可以通過個股期權組合來實現，其中最重要的就是交易思想。任何一種投資手段如果不能通過合理的交易和使用，就不能發揮出應有的作用。個股期權的交易策略有很多，在個股期權交易思想中以下三種交易策略是最為重要的。
一、收入策略：增強、保護投資組合收益
備兌看漲期權組合是投資中比較常見的收入策略，該策略可以通過賣出期權增加持有股票絕對收益，增加安全性。在風險收益方面，若股價比看漲期權價格低，那麼其組合收益就相當於持有股票；若股價比行權價格高，那麼組合收益就被鎖定，最大收益就是行權價格。所以有人說備兌期權就是股票投資的安全墊；
二、方向性策略：建構牛市、熊市價差
在現貨期權評價思想，備兌看漲期權組合就是復制了看跌期權空頭，賣出虛值看跌期權是另一種收入策略，它同樣需要管理頭寸。但若在賣出看漲期權基礎上買進較低行權價格的看漲期權，就是垂直價差套利，該策略一般建立在投資者對市場趨勢有所預測的情況之下；
三、波動性策略：建立波動率頭寸
該策略一般有寬跨式、蝶式、跨式、鐵禿鷹價差組合，因跨式及寬跨式組合的空頭風險極高，蝶式、鐵禿鷹價差組合比較適用於初學者，因此該策略是中性套利；
❼ 期權是什麼，怎麼用，有何優劣
期權是一種有價值的合約，投資人通過買賣期權合約進行差價獲利，可以進行買漲買跌的雙向交易。期權對於投資者來說，是具有實實在在的作用的。 可以為買入的正股提供實實在在的保險，因為天生具有杠桿，可以增強收益，可以實現3維立體化投資，精準化投資等功能。1、不用擔心過早或過晚賣出持有的股票為持有的標的資產提供保險，當投資者持有現貨股票，已經出現賬面盈利，但開始對後市預期不樂觀，想規避股票價格下跌帶來的虧損風險時，可以買入認沽期權作為保險，而不用擔心過早或過晚賣出所持的現貨股票。投資者支付的權利金相當於支付的保費。同樣的道理，當我們對市場走勢不確定時，可先買入看漲（認購）期權，避免踏空風險，相當於為手中的現金做了一個保護。2、降低股票買入成本我們可以賣出較低行權價的看跌（認沽）期權，為股票鎖定一個較低的買入價（即行權價等於或者接近想要買入股票的價格）。若到期時股價在行權價之上，期權一般不會被行權，我們可賺取賣出期權所得的權利金。若到期日股價在行權價之下而期權被行使的話，我們就可以原先鎖定的行權價買入指定的股票，而實際成本則因獲得權利金收入而有所降低。3、通過賣出期權，增強持股收益以賣出看漲（認購）期權交易來舉例。當小明持有股票時，如果預計股價在到期時上漲概率較小，則可以賣出行權價較高的看漲（認購）期權收取權利金的收入，增強持股收益。如果到期時股價沒有上漲，期權一般不會被行權，小明便賺得了權利金收入；如果到期日股價大幅上漲，超過了行權價，賣出的看漲（認購）期權被行權，小明就可以較高的行權價賣出所持有的股票。4、通過組合策略交易，形成不同的風險和收益組合得益於期權靈活的組合投資策略，我們可通過不同行權價或到期日的看漲（認購）期權和看跌（認沽）期權的多樣化組合，針對各種市況，形成不同的風險和收益組合。組合策略我們留到第二模塊兒再進行系統的學習。5、進行杠桿性看多或看空的方向性交易比如我們看多市場，或者當我們需要觀察一段時間才能做出買入某隻股票的決策，同時又不想踏空的時候，就可以買入看漲（認購）期權。我們運用較少的資金來支付權利金，或鎖定買入價格、或在承擔了較大的風險的同時也獲得放大了的收益。6、風險可控、以小博大期權買方風險有限，收益無限，這種不對稱杠桿特性在融資融券、期貨、外匯等其他品種的杠桿中是特有的，而且每張合約交易門檻極低，從幾十元、幾百元到上千元不等。
❽ 如何利用期權降低風險
選擇權的投資成本遠比股票還低，只承擔投資成本歸零的風險；但換個角度來看，選擇權投資成本可能比買股票停損的損失(若假設20%停損的話)還少，而且同樣的，選擇權與股票一樣，都可以隨時停損賣掉，也就是說，選擇權也是可以設定停損比例的！而且投資成本小，且權利金價值流逝的速度會愈來愈慢(愈接近零前會愈來愈慢)，有充分的停損時間呢！但投資記得選擇交易量較大的標的及履約價
❾ 期權交易有哪些優點
期權交易有哪些優點？交易優點：期權交易彌補了遠期交易只保現值，不保將來值的缺陷。具有較大的靈活性，且對合同持有人而言，當匯率對其有利時，便採取不交割的措施，從而使其匯率風險損失小於或等於保險費。（一）期權是一種有效的風險管理工具。期權以期貨合約為標的，可以說是衍生品的衍生品。因此，期權既可以用來為現貨保值，也可以為期貨業務進行保值。通過買入期權，為現貨或期貨進行保值，不會面臨追加保證金的風險。通過賣出期權，可以降低持倉成本或增加部位收益。而不同執行價格、不同到期日的期權的綜合使用，使為不同偏好的保值者提供量體裁衣的保值策略成為可能。（二）期權為投資者提供更多的投資機會和投資策略。期貨交易中，只有在價格發生方向性變化時，市場才有投資的機會。如果價格處於波動較小的盤整期，市場中就缺乏投資的機會。期權交易中，無論是期貨價格處於牛市、熊市或盤整，均可以為投資者提供獲利的機會。期貨交易只能是基於方向性的。而期權的交易策略既可以基於期貨價格的變動方向，也可以進行基於期貨價格波動率進行交易。當投資者看多波動率時，可以買入跨式（Straddle）、寬跨式(Strangle)等交易組合；相反，如果投資者看空波動率，可以進行上述策略的相反操作。（三）杠桿作用。期權可以為投資者提供更大的杠桿作用。特別是到期日較短的虛值期權。與期貨保證金相比，用較少的權利金就可以控制同樣數量的合約。下面以平值期權為例，與期貨作一比較。
❿ 期權策略類型
期權策略 可以分類以下五種類型：杠桿方向型、保守型現金增值型、進取型現金增值型、市場中性策略型、波動率套利型。期權是一種金融工具，其購買或出售的資產包括了股票、債券等，期權策略就是將看漲期權和看跌期權相結合，以達到資產的保值或增值的某種策略。
期權策略的類型
1 、杠桿方向型：類似於股票交易，就如同做多股票股價上漲即可獲利，做多看漲期權股價上漲也有可能獲利；這一類策略雖然比較容易上手但難以獲得長期穩定的收益；
2 、保守型現金增值型：買入股票後賣出對應的看漲期權，收到權利金，從而增加賬戶的現金儲備，可以不斷進行此操作來降低持股成本；這類策略更加適合退休金賬戶投資；
3 、進取型現金增值型：這類策略是通過賣出看跌期權獲得權利金，或者在賣出看漲期權或者看跌期權的同時又買入看漲期權或看跌期權，從中間賺取權利金的差價；
4 、市場中性策略型：又可以分為鐵鷹策略、蝶式期權、時間套利策略等，一般是在對沖基金中使用；
5 、波動率套利型：由職業交易員進行操作，可以利用波動率進行套利。