① 企业如何正确地选用金融产品
近年来，一些企业由于不适当地或是过度地使用金融工具，导致遭受巨大损失的事件屡屡发生。2004年发生的中国航油(新加坡)股份有限公司因交易石油衍生品而产生的巨额亏损，是典型的案例。随着市场化和国际化程度的提高，尤其是随着金融交易工具的不断创新和发展，这样的案例正在越来越频繁地重演。如果一个企业不能遵守以优化企业的长期资产负债结构为目的，适当地和适度应用金融工具的原则，这样的失败案例还将继续发生。 我们可以罗列出许多造成企业失败案例的原因，诸如企业管理者在对于金融市场和金融产品并不熟悉的情况下，滥用金融市场工具的问题；企业的治理结构和内控机制并没有真正建立或者没有得到认真执行的问题等等。但是，让作者长期耿耿于怀的是那些专门从事金融产品设计、推销和交易的金融中介机构及其雇员们，他们为了推销产品，在交易之前，极力夸大所推销的金融产品的作用，而对其可能潜在的风险却三缄其口，甚至引诱那些对市场和金融工具并不熟悉的企业与他们进行交易。尽管这样的案例发生之后，我们很少看到媒体对这些背后推波助澜的推销商进行报道和谴责，但我相信，几乎每一个企业的财务负责人都曾经是那些金融产品推销员们的“公关”对象，也都曾经受到过各种金融产品的诱惑。 关于卖鞋子和卖梳子的故事 市场营销学中经常会讲两个故事。一个是关于卖鞋子的故事，讲的是有两个推销鞋子的人到了一个岛上，发现岛上的居民都不穿鞋子。其中的一个推销员就给总部打电报说，此地没有人穿鞋，没有市场，我白来了，准备返回。而另一个推销员也给总部打电报说，此地没有人穿鞋，市场前景非常大。可以设想，第一个推销员放弃了在这个地方推销鞋子的打算，无功而返。第二个推销员则通过示范、宣传等手段说明穿鞋子的好处，最终开辟出一个大市场。 另一个故事讲的是两个推销员分别去一个寺院推销梳子，看到寺院里的和尚都不留头发，不需要梳子，一个推销员便打道回府，而另一个推销员则千方百计说服方丈，采用在梳子上刻上“积善梳”三字卖给香客的做法，推销了大量的梳子。 对两个故事中四个推销员行为的评判 在卖鞋子的故事中，我们否定了第一个推销员的消极态度，肯定第二个推销员的积极做法。对于这个结论，应该不会有人有异议。由于第一个推销员的不思进取，不仅自己没有得到利益，而且对推进当地的文明进步也没有任何贡献，所以，是一个双输的结果。而第二个推销员的成功推销不仅为企业与自己谋得了利益，更因为穿鞋子有利于保护人的身体健康及促进文明进步，取得了双赢的结果。 对于第二个故事，则可能会引起不同的看法。有人认为，把木梳卖给和尚是市场创新营销，尽管和尚确实是不需要梳子的，但通过“创新思维”，将蕴涵在市场中的商机开发出来，创造出真实的“海市蜃楼”。另一种人认为它实际上是一种商业欺诈。我相信，只要把这两个故事放在一起，多数人会得出肯定第一个推销员的做法，而否定第二个推销员的做法的结论。第一位推销员当发现寺院并不需要梳子之后，从客户的角度出发，本着诚信的原则，既不强行推销，也不采用欺骗手段销售，自然应该得到尊敬。而对第二位推销员的做法，我们很难苟同，这是因为寺院是敬佛的地方，并不是卖梳子的地方，更何况既然寺院里没有对梳子的实际需求，就不应该在寺院里推销梳子。第二位推销员为了在并不需要梳子的寺院推销梳子，只能采用欺骗得手段，比如说编造梳子经过了开光，有特殊的功能等等谎言。他的做法既浪费了香客们的钱财，也浪费了自然资源，对于社会也并没有任何贡献。 金融中介机构要帮助企业正确选用金融产品 企业在其经营活动中，需要在金融市场上进行投资和融资，也需要对其潜在的市场风险进行防范和规避，还可能需要对其正在从事的业务和所拥有的资产进行重组。这些活动 都有必要使用一些金融产品来完成。作为金融产品的设计者和交易者，金融中介机构应该清晰地了解企业的需求，并根据企业的实际需求设计金融产品，更重要的是应该积极地帮助企业正确地选择金融产品，以使企业通过在产品经营中取得成功，健康持续快速地发展。 首先，金融中介机构对金融产品的设计和创新要适当。由于一些企业的特殊需要，金融中介机构也确实可能需要量身设计和创新一些金融产品，但创新必须要以产品使用者的实际需求作为基础，使产品更为适用企业的实际经营情况，更有效地完成企业的经营管理目标。然而，近年来，一些金融中介机构似乎不是认真地研究企业的实际财务状况，帮助企业通过积极参与金融市场，提高投资回报，而是一味地醉心于创新，有一种为了创新而创新的倾向，使得金融产品越来越复杂。有时，一项本来只需要使用简单的工具即可完成的业务，他们也有意无意地设计的非常复杂。 其次，金融中介机构对金融产品的推销要适度。每一种金融产品都有正反两个方面的作用，金融机构应该向企业客观地介绍并适度地推销金融产品，并将产品的正反两个方面的作用向企业予以充分的解释。在企业还没有充分了解工具之前，不能强行或是通过引诱的手段推销。有些金融机构在推销金融产品时，一会儿讲债务融资好，企业应该发债，一会儿又讲股票融资好，企业应该发股；一会儿讲美元将走强，应该买入美元，一会儿讲欧元会走强，应该买入欧元；一会儿讲浮动利率较高，固定利率较低，要把资产转为浮动利率，负债转为固定利率；一会儿又讲浮动利率低，固定利率高，要把负债转为浮动利率，把资产转为固定利率；一会儿讲长期债务好，一会儿又讲短期债务好......。通过这些过度的推销,制造大量的无效需求。还有些金融中介机构在设计了一些复杂的创新工具之后，为了谋取超额利益，千方百计地向企业推销，只强调甚至夸大产品的正面作用，而对产品的负面作用则不作充分的揭示。 第三，在金融产品交易后，推销者应该对企业使用产品后一定期限之内的使用效果承担责任。多数推销者在交易之后的口头承诺往往并不通过文字的协议签定下来。当企业一旦在由于不当地使用金融工具，或者市场向不利的方向发展而发生亏损之后，这些产品的推销商们往往都会把自己的责任推得一干二净。有的甚至还落井下石，在法庭上首先作为原告的也往往正是这些当初花言巧语引诱企业上当的人。 企业应该适当地和适度地使用金融产品和工具 企业在选择和使用金融工具时，有三个问题是：自己是否需要，产品是否合适，市场时机是否恰当。就象一个人在购买任何产品时，首先要看自己需要什么，其次才是看市场上有什么样可供选择产品一样，一个企业在选用金融产品时，也首先要以自己的实际需求为基础，搞清楚自己最需要什么，其次才是看市场上什么样的工具最有利。 企业使用金融工具的原则是,在满足企业正常经营发展的前提下，努力使企业的资产负债在较长的时间内更为匹配。比如，对于企业是否进行融资的决策依据是，企业融资之后是否有合适的资金用途，对资金的使用是否能够获得比资金成本高的收益，而不是市场情况是否有利于融资；当企业面临选择哪种融资方式好的时候，首先要考虑在未来一个比较长的时期内，企业的资产负债情况如何，其次再比较市场上债务融资的成本和股权融资的成本哪个更低；当企业决定采用债务融资的方式融资，但面临是选择浮动利率还是固定利率的时候，首先要考虑企业资产的收益是否随负债的成本变化而变化，尽量地使两者的波动性相匹配，其次才是研究在当时的市场条件下，哪一种利率更为有利；在对债务融资的期限进行选择时，也主要应看企业资产的期限结构，然后看长期利率高与短期利率之间的关系，即收益率曲线的形状；当企业要对资产或者负债的币种做出选择时，首先要看企业进口所需要的币种和出口所收到币种是否匹配，然后才研究两种货币之间未来的汇率变化趋势；当企业在决定对一项资产或是一个公司是否进行并购时，首先应看这样的并购是否符合自己的业务发展战略，然后才看这项资产或者公司的价值是否被市场低估。 企业在选择金融产品时的原则是，只要满足了自己的要求，则越简单越好。首先要选择自己熟悉的、容易理解的、流动性好的常规产品。实在需要特殊设计的产品，也要遵循尽量简单的原则，切勿盲目追求创新或复杂的金融产品。这是因为金融产品越新或者越复杂，成本越高，潜在风险越大，流动性也越差。产品越复杂，企业对这些产品的理解就越困难，其适用的范围也越窄，对能否正确使用就越难以把握。 企业在金融产品的交易量上要遵循的原则是，只要满足了自己的实际需求，交易量越少越好。任何企业都千万不要寄希望于市场向有利于自己的方向发展，通过金融工具的交易来获得额外的收益。企业的利润和价值只可能来自于企业在其产品经营中的成功，而不可能来自于金融工具的使用。如果不以企业的发展和经营为基础而进行金融工具的交易，那么，所有金融工具的使用都不会直接提高公司的价值。 综上所述，企业进入资本市场，并使用和选择金融市场工具的原则是：以是否有利于企业的健康发展和正常经营为原则决定是否使用金融工具；以越简单越好为原则选择金融产品；以交易量越少越好为原则确定交易量。企业切莫受市场机会和所谓新产品的诱惑，而盲目地涉足金融产品，加大交易量，惟有坚持这样的原则，金融市场才能真正起到企业加快发展、健康经营、提高利润，降低风险的工具，而不是一个赌场。(作者为长江电力股份有限公司副总经理)
② 金融创新的内容及方式都有哪些
1、金融工具创新
金融工具创新指金融业能为各种信用形式的演变和扩展而适时地创造新的多样化的金融产品，如支付方式、期限性、安全性、流动性、利率、收益等方面具有新特征的有价证券、汇票、金融期货等交易对象。
2、金融市场创新
金融市场创新指金融业通过金融工具创新而积极扩展金融业务范围，创造新的金融市场。欧洲证券市场源于20世纪70年代初期美国的证券公司首先在伦敦的欧洲债券市场，然后在世界各地设立分支机构进行国际证券交易，其他国家纷纷仿效。
3、金融制度创新
金融制度创新是指在金融组织或金融机构方面所进行的制度性变革。它既指各国金融当局调整金融政策、放松金融管制所导致的金融创新活动，如建立新的组织机构、实行新的管理方法来维护金融体系的稳定，也包括金融组织在金融机构制度方面所做的改革。
4、金融产品创新
金融产品的核心是满足需求的功能，它包括金融工具和银行服务。金融产品的形式是客户所要求的产品种类、特色、方式、质量和信誉，使客户方便、安全、盈利。在国际金融市场上，金融创新的大部分属于金融产品的创新。
金融创新（英语：financial innovation），是变更现有的金融体制和增加新的金融工具，以获取现有的金融体制和金融工具所无法取得的潜在利润，它是一个为盈利动机推动、缓慢进行、持续不断的发展过程。
随着社会主义市场经济新体制的确立，金融发展将主要依靠社会经济机体的内部力量——金融创新来推动。国有商业银行的股份制改造，各种新型理财品种的推出，深圳中小企业板块的建立等等都在一定程度上促进了我国金融体系的完善。
③ 投机者如何选择金融衍生工具
1.按产品形态选择,分为独立衍生工具和嵌入式衍生工具。
2.按照金融衍生工具交易的方式及特点选择。
3.按照基础工具种类选择。
④ 金融创新的内容及方式
（一）金融工具创新
金融工具创新指金融业能为各种信用形式的演变和扩展而适时地创造新的多样化的金融产品，如支付方式、期限性、安全性、流动性、利率、收益等方面具有新特征的有价证券、汇票、金融期货等交易对象。金融工具的创新是金融创新最主要的内容，它是所有其他金融创新的基础。如，金融工具创新导致在传统金融产品和一般商品期货的基础上产生了金融期货，主要有利率期货、货币期货和股票指数期货。
（二）金融市场创新
金融市场创新指金融业通过金融工具创新而积极扩展金融业务范围，创造新的金融市场。欧洲证券市场源于20世纪70年代初期美国的证券公司首先在伦敦的欧洲债券市场，然后在世界各地设立分支机构进行国际证券交易，其他国家纷纷仿效。到了80年代，随着证券交易的国际化和技术的不断进步，金融业不仅可以从事跨越国境的股票交易和债券交易，而且也可以在其他国家发行本国的债券与股票，基本形成了一个全球性的证券市场。欧洲票据市场是在原有的欧洲银团贷款市场和欧洲债券市场的基础上形成的，把信贷和债券流动结合起来，具有短期银行信贷和流动性有价证券的双重属性。
（三）金融制度创新
金融制度创新是指在金融组织或金融机构方面所进行的制度性变革。它既指各国金融当局调整金融政策、放松金融管制所导致的金融创新活动，如建立新的组织机构、实行新的管理方法来维护金融体系的稳定，也包括金融组织在金融机构制度方面所做的改革。
二、国际金融创新的原因
⑤ 金融投资工具的选择有哪些
常见个人金融投资商品及其他理财入门
随着我国国民经济的发展与居民个人收入的不断增加，城乡居民的理财需求越来越强烈，个性化的理财投资规划需求突出，金融投资工具的发展，其他投资品种的层出不穷，不断给投资市场增添绚丽光彩，我经过调查，大致罗列了十几种个人投资工具或者说方式，可以作为们设计个人投资理财规划时的参考：
1. 股市 ：目前国内有上海证券交易所与深圳证券交易所挂牌上市的股票1400多只股票可供投资者选择。大陆股市经过长达5年的惨烈下跌，2005年筑底成功，2006年发力单边上扬。目前上证指数正处于3000点左右上下震荡，近期应该有所选择方向。
2. 期货：国内期货市场包括金属、农产品、能源类期货投资工具，具有套值保值的功能，对于参与者来说，具有套利性、投机性；金融期货和约有股票指数和约、利率期货和约、外汇期货和约等，在国内这类期货产品还在研发阶段。
3.基金 ：基金近年来在国内成为金融投资商品的明星，现在国内基金公司大小几十家，拥有数百只不同类型的基金，其中股票型基金最为红火，这跟沪深两市走强有关；基金分股票型基金、货币型基金、债券型基金、混合型基金，投资基金：一是要确定赢利目标、二是要控制好实在的风险、三是要湿度投资或者投机、四是要选择适合自己 的基金入市。
4.外汇宝交易 ：包括温州广发银行在内的各个银行都开设外汇宝交易，通过世界各国货币汇率之间的波动，投资者可以获取货币数量的增加，最终达到外币投资增值的效果。目前，人民币兑美元继续升值的趋势难以改变，但大幅度快速升值的可能性也较小； 同时考虑到人民币升值对国际贸易与国内经济的巨大影响，有关人民币汇率的衍生工具许在国家管理层考虑之中。
5.贵金属交易：包括黄金与白银等，国际上有现货黄金投资 ，国内银行有纸黄金或者实物黄金投资交易。黄金主要由地域政治冲突、供销变化、货币汇率、能源等等因素决定6.艺术品收藏 ：内容广泛，门类齐全，古今中外，五花八门。几乎涉及到人类生活与历史的一切，主要分瓷器、玉石、金属物品、钱币、邮品书画等等7.彩票 ：国内有福利彩票与体育彩票，随着博彩业的发展，彩票作为一种投机性强的品种，其投资的功能也将逐步显示出来。比如足球彩票在意大利很受欢迎，几乎人人购买。但彩票毕竟投资性、博弈性太强，不宜大资金介入。
8.股权投资 股权投资，是我们通过购买企业的股票或以货币资金、无形资产和其他实物资产投资于企业，购买的非流通股票一但在国内外证券市场上市，就可以在短期获得暴利； 股权投资当然也可以通过分得企业收益或股利取得投资效益；还可以通过控制被投资单位的产品供给等环节取得间接经济效益。当然，如果被投资单位不能上市或者经营不善那有可能给投资者带来巨大损失，尤其注意的是，现在许多不法分子利用人们急切至富的心理，搞乌虚有的股权投资进行欺诈，投资者千万不要上当。
9.债券投资：在现在的金融市场上，债券的分类越来越细致，但一般有国库券、企业债券、金融债券。可转换债券可以在一定条件下转为其他金融工具，如股票。
10.投资保险：购买投资性保险，不失为个人投资一种有益选择，比如万能寿险具有包括投资在内的"全能性"的功能。
11现货交易 ：现货交易在金融商品中属新鲜事物，参与经营的商品包括农产品、金属、建材，遵循："三公"原则进行交易。
12.结构性存款 ：无论如何，投资者应该保持一定数量的存款。
13.个人委托理财：如银行存款委托贷款，温州许多银行都有办理。
14.信托投资：个人投资者一般介入的是资金信托。
15.期权投资：作为未来某特定时间用特定价格买入或者卖出一定熟练每个的商品的权利，具有投资的选择权。 16.房地产投资：包括商铺、住宅、写字楼、建筑附属设施，还有土地使用权等的投资。 17.盆景、高档兰花消费投资：也称为绿色股票。
18.其他另类投资：如炒配额、炒煤、炒网吧证、炒棉花、连锁品牌经营等
⑥ 金融创新的工具有哪些
衍生金融资产也叫金融衍生工具 （financial derivative）
概述
金融资产的衍生工具是金融创新的产物，也就是通过创造金融工具来帮助金融机构管理者更好地进行风险控制，这种工具就叫金融衍生工具。目前最主要的金融衍生工具有：远期合同、金融期货、期权和互换等。
常见的衍生工具
（1）期货合约。期货合约是指由期货交易所统一制定的、规定在将来某一特定时间和地点交割一定数量和质量实物商品或金融商品的标准化合约。
（2）期权合约。期权合约是指合同的买方支付一定金额的款项后即可获得的一种选择权合同。目前，我们证券市场上推出的认股权证，属于看涨期权，认沽权证则属于看跌期权。
（3）远期合同。远期合同是指合同双方约定在未来某一日期以约定价值，由买方向卖方购买某一数量的标的项目的合同。
（4）互换合同。互换合同是指合同双方在未来某一期间内交换一系列现金流量的合同。按合同标的项目不同，互换可以分为利率互换、货币互换、商品互换、权益互换等。其中，利率互换和货币互换比较常见。
⑦ 金融产品创新的介绍
金融产品创新是指金融资源的分配形式与金融交易载体发生的变革与创新。金融产品创新是金融资源供给与需求各方金融要求多样化、金融交易制度与金融技术创新的必然结果。一方面，金融产品的创新活动最大限度地动员和分配了可支配的金融资源，满足了社会经济发展对金融资源的需要；另一方面，金融产品创新适应了社会财富不断增长的背景下，金融投资者对投资产品的多样化需要和投资风险管理的各种要求。贷款类金融创新工具：目前国际上流行的贷款类金融创新工具有可调整利率的抵押贷款、浮动利率贷款、背靠背贷款、可转让贷款合同等。债券类金融创新工具：国际流行的浮动利率债券、零息债券、垃圾债券、可转换债券等。资产管理类创新工具：目前国际上已有股权化资产、债务一股权互换、资产证券化、无追索权之资产销售等多种形式。表外业务创新工具：国际上已存有期货、期权、互换、远期利率协定、信用证、各种票据发行工具、对各种证券增强信用的担保等名目繁多的表外业务创新工具。
⑧ 简述金融创新的主要类型
金融创新是指金融内部通过各种要素的重新组合和创造性变革所创造或引进的新事物。并认为金融创新大致可归为七类：
（1）金融制度创新；（2）金融市场创新（3）金融产品创新（4）金融机构创新（5）金融资源创新（6）金融科技创新（7）金融管理创新
（1）金融制度创新
一国的金融制度总是随着金融环境的变化，如政治、经济、信用制度、金融政策等的变化而逐渐演变的，这种演变不仅是结构性的变化，从某种意义上说，也是一种本质上的变化。
金融制度创新包括金融组织体系、调控体系、市场体系的变革及发展。它影响和决定着金融产权、信用制度、各金融主体的行为及金融市场机制等方面的状况和运作质量。
（2）金融市场创新
金融市场创新主要是指银行经营者根据一定时期的经营环境所造成的机会开发出新的市场。现代金融市场大致包括：
1、差异性市场，如按不同的内容划分的货币市场、外汇市场、资本市场、黄金市场、证券市场、抵押市场、保险市场等。
2、时间性市场，按期限长短划分，短期的有资金拆借市场、票据贴现市场、短期借贷市场、短期债券市场等；长期的有资本市场，如长期债券市场、股票市场等。
3、地区性市场，如国内金融市场、国际金融市场等。金融市场创新主要指的是微观经济主体开辟新的金融市场或宏观经济主体建立新型的金融市场。
由于金融市场向更高级金融市场的过渡和转化，由封闭型金融市场向开放金融市场的进入和拓展。
（3）金融产品创新
金融产品的核心是满足需求的功能，它包括金融工具和银行服务。金融产品的形式是客户所要求的产品种类、特色、方式、质量和信誉，使客户方便、安全、盈利。在国际金融市场上，金融创新的大部分属于金融产品的创新。
（4）金融机构创新
金融机构创新，是从金融创新经营的内容和特征出发，以创造出新型的经营机构为目的，建立完整的机构体系。
（5）金融资源创新
金融资源是指人才、资金、财务、信息等，它是保证银行正常经营的必要前提，金融资源创新主要包括以下几个方面的内容：
1、金融资源的来源创新。首先，金融业经营的正常进行必须有专门的人才，人才来源包括自己培养、吸收其他机构高级人才和引进国外高级专业人才；
其次，必须有资金来源的充分保证，它要求金融机构经营者随时掌握资金供应市场的动态，挖掘和寻求新的资金供应渠道，开辟新的负债业务。
2、金融资源的结构创新。金融资源结构包括及时、准确地掌握各种信息，高级专业人才比重大，负债结构合理，财务管理先进。它能创造出比同行领先的经营效率和方法。
3、金融资源聚集方式创新。对不同的金融资源有不同的吸引和聚集方式，银行经营者要不断创造新的手段，用最经济、最有效的方法去聚集自己所需的金融经营资源，合理地配置这些资源，以求得经营上的最大效益。
（6）金融科技创新
进入20世纪70年代以来的金融技术革新和金融自由化。主要体现在银行和非银行金融机构，金融服务讲究速度和效率，以及科学技术在金融领域的应用，对金融业务产生了划时代的影响。
它一方面使金融市场在时间和空间上的距离缩小，另一方面又使金融服务多元化、国际化。
（7）金融管理创新
金融业管理创新机制包括两个方面：一方面，国家通过立法间接对金融业进行管理，目标是稳定通货和发展经济；
另一方面，金融机构内部的管理，建立完善的内控机制，包括机构管理、信贷资金管理、投资风险管理、财务管理、劳动人事管理等方面。
目前，金融机构管理，其着眼点都是通过资金来源制约资金运用，实现银行资产和负债双方总量和结构的动态平衡，不断创造新的管理方法。
(8)如何选择金融创新工具扩展阅读：
形式
按照这个观点，创新包括技术创新（产品创新与工艺创新）与组织管理上的创新，因为两者均可导致生产函数或供应函数的变化。具体地讲，创新包括五种情形：
新产品的出现；新工艺的应用；新资源的开发；新市场的开拓；新的生产组织与管理方式的确立，也称为组织创新。
金融创新定义虽然大多源于熊彼特经济创新的概念，但各个定义的内涵差异较大，总括起来对于金融创新的理解无外乎有三个层面。
宏观层面
宏观层面的金融创新将金融创新与金融史上的重大历史变革等同起来，认为整个金融业的发展史就是一部不断创新的历史，金融业的每项重大发展都离不开金融创新。
从这个层面上理解金融创新有如下特点：金融创新的时间跨度长，将整个货币信用的发展史视为金融创新史，金融发展史上的每一次重大突破都视为金融创新；
金融创新涉及的范围相当广泛，不仅包括金融技术的创新，金融市场的创新；金融服务，产品的创新，金融企业组织和管理方式的创新，金融服务业结构上的创新。
而且还包括现代银行业产生以来有关银行业务，银行支付和清算体系，银行的资产负债管理乃至金融机构，金融市场，金融体系，国际货币制度等方面的历次变革。
如此长的历史跨度和如此广的研究空间使得金融创新研究可望而不可及。
中观层面
中观层面的金融创新是指上世纪50年代末，60年代初以后，金融机构特别是银行中介功能的变化，它可以分为技术创新，产品创新以及制度创新。技术创新是指制造新产品时。
采用新的生产要素或重新组合要素，生产方法，管理系统的过程。产品创新是指产品的供给方生产比传统产品性能更好，质量更优的新产品的过程。
制度创新则是指一个系统的形成和功能发生了变化。而使系统效率有所提高的过程。
从这个层面上，可将金融创新定义为，是政府或金融当局和金融机构为适应经济环境的变化和在金融过程中的内部矛盾运动，防止或转移经营风险和降低成本，为更好地实现流动性，安全性和盈利性目标而逐步改变金融中介功能，创造和组合一个新的高效率的资金营运方式或营运体系的过程。
中观层次的金融创新概念不仅把研究的时间限制在60年代以后，而且研究对象也有明确的内涵，因此，大多数关于金融创新理论的研究均采用此概念。
微观层面
微观层面的金融创新仅指金融工具的创新。大致可分为四种类型：信用创新型，如用短期信用来实现中期信用。以及分散投资者独家承担贷款风险的票据发行便利等；
风险转移创新型，它包括能在各经济机构之间相互转移金融工具内在风险的各种新工具，如货币互换、利率互换等；
增加流动创新型，它包括能使原有的金融工具提高变现能力和可转换性的新金融工具，如长期贷款的证券化等：股权创造创新型，它包括使债权变为股权的各种新金融工具，如附有股权认购书的债券等。
参考资料来源：网络-金融创新
⑨ 银行金融创新有哪些
在中国加入WTO后，银行业将直接面对外资银行的挑战，为了自身的生存和发展，当务之急恐怕就是金融创新。
金融创新:是指金融领域内部通过各种要素的重新组合和创造性变革所产生或引进的新事物，包括金融制度、金融业务、金融组织结构的创新等。
金融创新工具的特点是高收益、高风险。首先，金融创新工具具有杠杆性，即以较少的资金成本取得较多的投资，以提高投资收益。一般是以原生工具的价格为基础，交易时不必缴清相当于相关资产的全部价值，只要缴存一定比例的押金或保证金，便可得到相关资产的管理权，到一定时期对已交易的金融创新工具进行反方向交易，而进行差价结算。这种“以小博大”的交易方式可能给交易者带来高收入，也可能带来巨额损失；
其次，金融创新工具具有虚拟性，即证券所具有的独立于现实资本运动之外，却能给证券持有者带来一定收入的特性。具有虚拟特征的金融创新工具的价格变化脱离了实物运动过程，它一旦形成，就必然会导致一部分货币资本停留在这种能够生息的有价证券之上，以获得风险利润的管理权。金融创新工具的虚拟性所产生的市场后果是，金融创新市场的规模大大超过原生市场的规模，甚至远远地脱离原生市场。
目前，国际金融创新主要有以下四方面的趋势:
金融产品、金融工具的创新多样化。
表外的重要性日趋增强。
融资方式证券化。
金融市场一体化趋势。
商业银行进行金融创新的形式和方法主要有以下几种：
(I)模仿法。主要是指借鉴西方发达国家金融创新的产品，迅速地加以模仿和运用。其优点是创新成本低、创新速度快。但由于各国的金融制度和经济发展水平的差异，完全模仿不一定能够适应本国的市场和客户的需要。
(2)改进法。是指在借鉴发达国家和国内同行业创新的基础上，再结合本国和本行的实际情况进行一些改进后推出。这种创新由于考虑了本国的实际情况，往往容易被接受，其效果也较好。但由于不属于原创，没有技术壁垒，容易被其他银行模仿，形成同质化。
(3)组合法。是指将各种不同的业务要素或服务方式进行重新组合，形成不同于以前的金融产品。这种组合的内容较多，如活期、定期和储蓄存款的组合，本、外币存款的组合以及金融衍生产品等等。这种银行业务各要素的充分利用，可以满足不同客户的需要。
(4)创造法。是指银行创造出来的而其他金融机构尚未有的金融产品和服务。这是创新的原始来源，也是在竞争中保持优势的法宝。但这种创新有一定的难度，往往由商业银行的总行来进行开发，大的商业银行分行也可以开发，小银行开发的成本较高，有时还得不偿失。
⑩ 如今的金融工具怎么选择
选择 安 全 可靠的 实 力 平 台吧。 融 京 投 资还 不错 ，低 风险，高收 益， 这 种 平 台 有什 么不能 信 的 ，很 不 错 的 。